Frax Giá Hôm Nay

Là gì Frax?

Frax là giao thức stablecoin phân số-thuật toán đầu tiên trên thế giới, tiên phong trong thiết kế lai kết hợp tài sản thế chấp cứng với các hoạt động thị trường thuật toán để duy trì mức chốt 1:1 chặt chẽ với Đô la Mỹ. Dự án được thành lập bởi Sam Kazemian (đồng sáng lập Everipedia), cùng với Travis Moore và Jason Huan, và ra mắt trên Ethereum mainnet vào tháng 12 năm 2020. Thay vì hoàn toàn dựa vào dự trữ thế chấp quá mức như DAI hay thuần túy vào cơ chế thuật toán như TerraUSD đáng tiếc, Frax điều chỉnh động tỷ lệ tài sản thế chấp (CR) dựa trên nhu cầu thị trường đối với FRAX, khiến nó trở thành một trong những thiết kế stablecoin hiệu quả vốn nhất trong DeFi. Sau sự biến động của stablecoin năm 2022 và sự sụp đổ của UST, cộng đồng Frax đã bỏ phiếu vào năm 2023 (FIP-188) để dần chuyển giao thức sang mô hình được bảo đảm hoàn toàn, hướng tới mức CR 100% nhằm củng cố niềm tin và sự ổn định của chốt giá.

Hệ sinh thái Frax đã mở rộng ra ngoài phạm vi một stablecoin đơn lẻ. Nó hiện bao gồm frxETH, một sản phẩm phái sinh staking thanh khoản của Ether đã trở thành một trong các LSD hàng đầu theo TVL; sfrxETH, biến thể mang lại yield; FPI (Frax Price Index), một stablecoin được chốt theo CPI; và Fraxlend, nền tảng cho vay không cần cấp phép. Năm 2024, đội ngũ ra mắt Fraxtal, một blockchain Layer 2 xây dựng trên OP Stack sử dụng frxETH làm gas và chuyển doanh thu sequencer về cho người stake FXS. Token quản trị FXS (Frax Shares) thu về phí, seigniorage và giá trị từ tất cả các sản phẩm này, trong khi người nắm giữ veFXS điều hướng phát hành gauge theo mô hình vote-escrow kiểu Curve.

Các quan hệ đối tác và tích hợp là một phần cốt lõi trong chiến lược tăng trưởng của Frax. Giao thức là người tham gia sớm và tích cực trong "Curve Wars," tích lũy lượng lớn CRV và CVX để điều hướng các ưu đãi thanh khoản đến các pool FRAX. Frax được tích hợp sâu với Convex, Curve, Aave, Balancer và Yearn, và là một trong những giao thức đầu tiên khai thác dự trữ của Circle thông qua Fraxswap TWAMM theo phong cách IMF. Nó cũng hợp tác với Chainlink và các nỗ lực FRAX USD (frxUSD) để tiến tới việc bảo đảm bằng T-bill được token hóa thông qua BUIDL của BlackRock và Superstate trong giai đoạn 2024-2025.

Các tranh cãi cũng không vắng mặt. Các nhà phê bình đã xem xét kỹ lưỡng mức độ tiếp xúc của giao thức trong sự kiện mất chốt USDC vào tháng 3 năm 2023, khi một phần tài sản thế chấp của FRAX tạm thời bị ảnh hưởng, mặc dù chốt giá đã phục hồi nhanh chóng. Các cuộc tranh luận xung quanh việc chuyển đổi sang bảo đảm hoàn toàn, việc đổi tên FRAX thành frxUSD, và vai trò kinh tế của FXS so với token gas Fraxtal mới hơn đã định hình các cuộc thảo luận quản trị. Bất chấp những thách thức này, Frax vẫn là một trong những dự án stablecoin được nghiên cứu nhiều nhất và sáng tạo nhất về mặt kỹ thuật, thường xuyên được trích dẫn trong các bài báo học thuật về thiết kế stablecoin thuật toán. Ngày nay hệ sinh thái trải rộng trên Ethereum, Fraxtal, Arbitrum, Polygon, Optimism, BNB Chain và nhiều mạng khác, và trạng thái hiện tại của nó phản ánh một giao thức DeFi đang trưởng thành tập trung vào bảo đảm tài sản thực tế, thanh khoản đa chuỗi và yield bền vững. Để xem giá Frax theo thời gian thực, vốn hóa thị trường và khối lượng giao dịch, các trader thường theo dõi các trình tổng hợp như CoinGecko và CoinMarketCap cùng với các bảng điều khiển on-chain.

Tính năng nổi bật của Frax

• Thiết Kế Phân Số-Thuật Toán: FRAX là stablecoin đầu tiên kết hợp tài sản thế chấp cứng (chủ yếu là USDC) với một thành phần thuật toán, điều chỉnh động tỷ lệ tài sản thế chấp theo điều kiện thị trường. Mô hình lai này cho phép giao thức mở rộng quy mô hiệu quả mà không bị cản trở về vốn như các hệ thống thế chấp quá mức hoàn toàn.
• Mô Hình Quản Trị veFXS: Người nắm giữ FXS có thể khóa token lên đến bốn năm để nhận veFXS, từ đó có quyền bỏ phiếu về gauge, phát hành và các tham số giao thức. Những người khóa token cũng nhận được một phần doanh thu giao thức, liên kết lợi ích của người nắm giữ dài hạn với sức khỏe của toàn bộ hệ sinh thái Frax.
• Tích Hợp Fraxtal Layer 2: Frax ra mắt Fraxtal, một Layer 2 dựa trên OP Stack sử dụng frxETH làm phí gas và trả doanh thu sequencer lại cho người stake FXS thông qua hệ thống khuyến khích Flox. Điều này mang lại cho giao thức một môi trường thực thi độc lập và cơ chế thu phí tự nhiên.
• Liquid Staking frxETH: Thông qua frxETH và đối tác mang lại yield là sfrxETH, Frax cung cấp một trong những token liquid staking có yield cao nhất trong DeFi. Thiết kế hai token chuyển hướng phần thưởng Curve LP cho người nắm giữ frxETH và phần thưởng staking cho người nắm giữ sfrxETH, thường vượt trội so với các LST cạnh tranh.
• Hợp Đồng Thông Minh AMO: Các bộ điều khiển hoạt động thị trường thuật toán (AMO) tự động triển khai tài sản thế chấp nhàn rỗi vào các chiến lược như cung cấp thanh khoản trên Curve, cho vay trên Aave và các pool đầu tư để tạo ra yield mà không phá vỡ chốt giá. Điều này biến kho bạc Frax thành một cỗ máy chủ động tạo ra doanh thu.

Frax Trường hợp sử dụng

• Phương Tiện Ổn Định Trong DeFi: FRAX đóng vai trò là đơn vị tính toán ổn định trên các thị trường cho vay, DEX và trình tổng hợp yield trên Ethereum, Fraxtal và các chuỗi khác. Các trader sử dụng nó để chốt lợi nhuận, thanh toán dịch vụ và chuyển giá trị mà không bị ảnh hưởng bởi sự biến động của crypto.
• Cung Cấp Thanh Khoản: FRAX được ghép cặp với USDC, DAI và các stablecoin khác trong pool FRAXBP của Curve, một trong những pool ổn định lớn nhất trong DeFi. Cung cấp thanh khoản giúp kiếm phí giao dịch, phần thưởng CRV, CVX và FXS, khiến nó trở thành thành phần cốt lõi cho các yield farmer stablecoin.
• Tài Sản Thế Chấp Để Vay: Người dùng nạp FRAX vào Fraxlend, Aave và các thị trường tiền tệ khác để vay tài sản khác, hoặc sử dụng nó làm tài sản thế chấp để vay. Giá trị ổn định và thanh khoản sâu của nó làm cho nó trở thành tài sản thế chấp hiệu quả với rủi ro thanh lý tối thiểu do biến động giá.
• Thanh Toán Đa Chuỗi: Với các triển khai trên Ethereum, Fraxtal, Arbitrum, Optimism, BNB Chain và Polygon, FRAX cho phép chuyển khoản ổn định chi phí thấp giữa các hệ sinh thái. Các doanh nghiệp và DAO sử dụng nó để quản lý kho bạc và thanh toán đa chuỗi.
• Yield Từ Stablecoin Nhàn Rỗi: Stake sFRAX trong Frax Staking Vault mang lại yield mục tiêu được chuẩn hóa theo lãi suất IORB của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ, cung cấp cho người nắm giữ mức lợi nhuận điều chỉnh rủi ro gắn với lãi suất thực tế. Điều này làm cho FRAX trở thành một lựa chọn thay thế hiệu quả so với việc nắm giữ USDT hoặc USDC nhàn rỗi.

Frax Tokenomics

Tổng cung

FXS có nguồn cung tối đa được giới hạn ở mức 100.000.000 token, trong khi bản thân FRAX là stablecoin co giãn có nguồn cung mở rộng và co lại theo nhu cầu để duy trì chốt USD.

Lưu thông

Động — xem CoinGecko để biết số liệu trực tiếp. Nguồn cung lưu thông của FXS tăng thông qua phần thưởng phát hành theo lịch được phân phối qua veFXS gauges, và nguồn cung FRAX biến động theo hoạt động mint và redeem.

Tiện ích

FXS là token quản trị và tích lũy giá trị, thu về phí từ AMO, Fraxlend, frxETH và Fraxtal. FRAX hoạt động như stablecoin được chốt theo USD hàng đầu của giao thức, được sử dụng rộng rãi trong DeFi cho giao dịch, cho vay và thanh toán.

Phát hành

FXS tuân theo đường cong phát hành theo phong cách halving giảm hàng năm, với phần thưởng phát hành được điều hướng bởi những người bỏ phiếu veFXS đến các gauge khuyến khích thanh khoản. Lịch trình được thiết kế để đạt đến mức giới hạn 100M trong vài năm trong khi duy trì sự liên kết khuyến khích dài hạn.

Cách mua Frax

1. 1

   1. Tạo Tài Khoản Binance

   Truy cập Binance.com hoặc mở ứng dụng Binance và đăng ký bằng email hoặc số điện thoại của bạn. Đặt mật khẩu mạnh và bật xác thực hai yếu tố (2FA) qua Google Authenticator từ tab Bảo mật để bảo vệ quỹ của bạn.

2. 2

   2. Hoàn Tất Xác Minh Danh Tính

   Điều hướng đến trang Xác minh danh tính trong hồ sơ của bạn và nộp giấy tờ tùy thân do chính phủ cấp cùng với ảnh selfie để thực hiện KYC. Xác minh thường hoàn tất trong vài phút đến vài giờ và mở khóa toàn bộ giới hạn nạp, giao dịch và rút tiền.

3. 3

   3. Nạp Quỹ

   Nhấp vào Nạp tiền trong menu Ví và chọn tiền pháp định (qua chuyển khoản ngân hàng, thẻ hoặc P2P) hoặc crypto như USDT hoặc BUSD. Để nhanh nhất, mua USDT trên trang Mua Crypto bằng thẻ ghi nợ, sau đó tiến hành trên thị trường spot.

4. 4

   4. Giao Dịch Để Lấy FXS Hoặc FRAX

   Mở menu Giao dịch, chọn Spot và tìm kiếm FXS/USDT hoặc cặp giao dịch FRAX có liên quan nếu được niêm yết tại khu vực của bạn. Nhập số lượng mong muốn, chọn lệnh Market để thực hiện tức thì hoặc lệnh Limit để tự đặt giá, sau đó nhấp Mua.

5. 5

   5. Rút Về Ví Tự Lưu Ký

   Để nắm giữ dài hạn, vào Rút tiền trong Ví, chọn token và mạng (Ethereum hoặc Fraxtal), và gửi đến ví như MetaMask hoặc ví phần cứng. Luôn gửi một giao dịch thử nhỏ trước để xác nhận địa chỉ và mạng là chính xác.

Câu hỏi thường gặp